Исходная информация для расчета потребности в оборотном капитале
Таблица П7.1 к Приложению 7 "Расчет потребности в оборотном капитале"
ИСХОДНАЯ ИНФОРМАЦИЯ ДЛЯ РАСЧЕТА ПОТРЕБНОСТИ В ОБОРОТНОМ КАПИТАЛЕ
---------------------------------------------------------------------- ¦Номер ¦ Показатели ¦ Номер шага ¦ ¦строки¦ +------------------+ ¦ ¦ ¦ 0 ¦ 1 ¦ ... ¦ +------+------------------------------------------+-----+-----+------+ ¦ ¦Структура оборотного¦Нормы 1 (в днях) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦капитала ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦ ¦ Активы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦1 ¦Сырье, материалы, ¦Страховой запас; ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦комплектующие ¦Периодичность ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦и др. 2 ¦поставок ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦2 ¦Незавершенное ¦Цикл производства ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦производство ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦3 ¦Готовая продукция ¦Периодичность ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦отгрузки ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦4 ¦Дебиторская ¦Задержка платежей ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦задолженность ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦5 ¦Авансы поставщикам ¦Срок предоплаты; ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦за услуги ¦Доля цены, ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦оплачиваемая ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦предварительно ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦6 ¦Резерв денежных ¦Покрытие потребности ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦средств ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦ ¦Пассивы (расчеты с ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦кредиторами) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦7 ¦Расчеты за товары, ¦Задержка платежей ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦работы и услуги ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦8 ¦Авансовые платежи ¦Срок предоплаты; ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦(предоплата) ¦Доля платежей, ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦оплачиваемая ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦предварительно ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦9 ¦Расчеты по оплате ¦Периодичность выплат ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦труда ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦10 ¦Расчеты с бюджетом ¦Периодичность выплат ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦и внебюджетными ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦фондами ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ +------+--------------------+---------------------+-----+-----+------+ ¦11 ¦Погашение и ¦Периодичность выплат ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦обслуживание займов,¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦арендные ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦(лизинговые) платежи¦ ¦ ¦ ¦ ¦ -------+--------------------+---------------------+-----+-----+-------
1 Нормы могут быть различными для различных шагов расчета.
2 Запасы комплектующих и материалов рассчитываются по группам в зависимости от величины запасов и норм хранения.
Результаты расчета представляются в виде табл. П7.3.
Таблица П7.3
---------------------------------------------------------------------- ¦Номер ¦ Структура оборотных средств ¦ Номер шага ¦ ¦строки¦ для расчета общественной эффективности ¦ расчета (n) ¦ ¦ ¦ +------------------+ ¦ ¦ ¦ 1 ¦ 2 ¦...¦Nо.¦ +------+------------------------------------------+-----+----+---+---+ ¦ ¦ Активы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦1 ¦Сырье, материалы, комплектующие и др. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦2 ¦Незавершенное производство ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦3 ¦Готовая продукция ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦4 ¦Резерв денежных средств ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦5 ¦ Итого оборотный капитал (сумма строк ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ 1 + 4) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦6 ¦ Прирост оборотного капитала ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ -------+------------------------------------------+-----+----+---+----
П7.4.2. Коммерческая эффективность проекта
При определении коммерческой эффективности проекта расчет потребности в оборотном капитале производится по формулам (П7.1) - (П7.10) без учета привлеченных источников финансирования (займы, аренда, лизинг).
Как уже указывалось, отдельные составляющие оборотного капитала могут не учитываться, если специалист, осуществляющий расчет, сочтет, что учитывать их не следует, и приведет обоснование своего мнения.
Результаты расчетов представляются в виде табл. П7.4.
Таблица П7.4
---------------------------------------------------------------------- ¦Номер ¦ Структура оборотных средств ¦ Номер шага ¦ ¦строки¦ для расчета коммерческой эффективности ¦ расчета (n) ¦ ¦ ¦ +------------------+ ¦ ¦ ¦ 1 ¦ 2 ¦...¦Nо.¦ +------+------------------------------------------+-----+----+---+---+ ¦ ¦ Активы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦1 ¦Сырье, материалы, комплектующие и др. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦2 ¦Незавершенное производство ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦3 ¦Готовая продукция ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦4 ¦Дебиторская задолженность ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦5 ¦Авансы поставщикам за услуги ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦6 ¦Резерв денежных средств ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦7 ¦ Итого: активы (сумма стр. 1 - 6) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ Пассивы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦8 ¦Расчеты за товары, работы и услуги ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦9 ¦Авансовые платежи (предоплата) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦10 ¦Расчеты по оплате труда ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦11 ¦Расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦12 ¦ Итого: пассивы (сумма стр. 8 - 11) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦13 ¦ Оборотный капитал = (стр. 7 - стр. 12) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦14 ¦ Прирост оборотного капитала ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ -------+------------------------------------------+-----+----+---+----
П7.4.3. Эффективность акционерного капитала
При расчете эффективности акционерного капитала потребность в оборотном капитале определяется так же, как и при расчете коммерческой эффективности проекта со следующими отличиями:
- при расчете оборотных активов по строке "дебиторская задолженность" изменяются за счет того, что в величине ВЫП, входящей в формулу (П7.4), учитываются все составляющие, в том числе и значение платежей за аренду, лизинг и по займам;
- к оборотным пассивам добавляется новая строка - "расчеты по кредитам, займам, аренде и лизингу", рассчитываемая по формуле (П7.11).
Соответственно таблица для расчета прироста потребности в оборотном капитале в этом случае имеет вид (см. табл. П7.5).
Таблица П7.5
---------------------------------------------------------------------- ¦Номер ¦ Структура оборотных средств ¦ Номер шага ¦ ¦строки¦ для расчета эффективности акционерного ¦ расчета (n) ¦ ¦ ¦ капитала +------------------+ ¦ ¦ ¦ 1 ¦ 2 ¦...¦Nо.¦ +------+------------------------------------------+-----+----+---+---+ ¦ ¦ Активы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦1 ¦Сырье, материалы, комплектующие и др. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦2 ¦Незавершенное производство ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦3 ¦Готовая продукция ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦4 ¦Дебиторская задолженность ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦5 ¦Авансы поставщикам за услуги ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦6 ¦Резерв денежных средств ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦7 ¦ Итого: активы (сумма стр. 1 - 6) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ Пассивы ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦8 ¦Расчеты за товары, работы и услуги ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦9 ¦Авансовые платежи (предоплата) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦10 ¦Расчеты по оплате труда ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦11 ¦Расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦12 ¦Расчеты по кредитам, займам, аренде и ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦лизингу ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦13 ¦ Итого: пассивы (сумма стр. 8 - 12) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦14 ¦ Оборотный капитал = (стр. 7 - стр. 13) ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ ¦15 ¦ Прирост оборотного капитала ¦ ¦ ¦ ¦ ¦ -------+------------------------------------------+-----+----+---+----
Источник - Методические рекомендации Минэкономики России, Минфина России, Госстроя России от 21.06.1999 № ВК 477
Похожие документы
- Договор на обслуживание счета для расчетов по операциям с использованием международных корпоративных карт
- Договор на обслуживание счета для расчетов по операциям с использованием международных корпоративных карт VISA BUSINESS
- Договор купли-продажи квартиры за счет кредита (ипотека оформляется в силу закона)
- Договор купли-продажи нежилого помещения в жилом здании (оплата после регистрации; вариант: расчет с использованием аккредитива)
- Договор купли-продажи товара (с условием об аккредитивной форме расчетов)
